Hamarosan véget ér a vakáció, és Cleonak és Rikkinek szembe kell nézniük utolsó tanévükkel a gimnáziumban, viszont már Emma nélkül, aki a tengerentúlra költözött. A többiek úgy hiszik, már mindent tudnak a Mako-szigetről... De amikor a víz megtámadja a lányokat, és elrabolja Rikkit, rájönnek, hogy mégsem tudnak mindent.

Cleo megakarja menteni Rikkit, és a mólóról a vízbe ugrik, amit Bella is lát. Végül Bella is beugrik a vízbe, amire a lányok csöppet sem számítottak. Bella (teljes nevén Isabel Hartley) egy új lány a városban, aki szintén sellő. Írország egy tengeri barlangjában vált hableánnyá, mikor 10 éves volt, és mostmár kulcsfontosságú szövetségese a lányoknak, a vízi támadások ellen.

Mikor mindhárman megmenekültek és kikerültek a barlangba, egy fiút találtak feküdni a Mako-barlangban. Miután Will felébrend, elmondta a lányoknak, hogy a víz támadta meg őt, egy olyan vízesésekről ami nem is létezik. Rikkinek, Cleonak és Bellának ki kell találniuk egy közös köteléket, hogy a titkuk ne tudjon kiderülni.

Bella nagyon izgatott, hisz nem csak új sellőlányokkal ismerkedett meg, hanem itt úgy érzi, végre esélye lehet igaz barátokat szerezni. Rikki és Cleo barátkozása rendkívül felpezsdíti Bellát, és tényleg meg kell ismerkedniük, hogy ha ki szeretnék deríteni, hogy miért viselkedik furcsán a víz...

Zane a nyáron egy meglepetésen dolgozott Rikkinek - egy igényes kávézó - ami az első üzleti vállalkozásuk az iskola után. Rikki nagyon meglepődött, hogy felajánlotta neki, hogy legyen a partnere ebben a vállalkozásban. Érezte, hogy ez lenne az első lépés a saját, független életért. Berendelik Nate új bandáját szorakozás képp, és Bella énekesmadár-hangjával együtt ez kihagyhatatlan lenne a kávézóból.

Cleo és Lewis közösen megpróbálják megvizsgálni a Hold-medencét, s annak újabb, figyelemre méltó változásait, varázsait felfedni. De közben komplikációk merülnek fel, mert Bella oda van Will-ért, és követi őt, mint élete első barátja. Bella ezen lépései kihívások elé állítják a lányokat, és konfliktusba kerülnek Will ambiciózus testvérével, Sophie-val. Mikor Will meglátja Bellát sellőként, a triónak meg kell tanulnia elfogadnia a fiút, és megbíznak benne, és minden döntésében.

Cleonak szembe kell néznie néhány jelentősebb dologgal az életében. Don ismét férjhez fog menni, míg Lewis is a tengerentúlon fogja folytatni tanulmányait. Most, hogy Lewis elment, Cleo kezébe veszi a dolgokat, a következő iskolai kihívásokkal. Eközben újdonsült érdeklődésével, a tudománnyal fog kutakodni a Mako-sziget rejtélyein.

Minden megváltozik amikor Will összekap Zane-nel. Egy szabad-merülés versenyt tartanak, ahol Will majdnem megfullad. Rikki életet "lehel" belé a víz alatt, és ez az eset rendkívül nagy fordulatot tesz kettejük kapcsolatában, ami Rikki irányában változásokat tesz. Kezdenek belefáradni a lányok abba, hogy Zane ismét arrogánssá válik, ezért Rikki szakít vele. Ezekben az időkben, Rikkinek egyedül kell szembenéznie a vízzel a Hold-medencében, és ez nagy hatással van rá. A lánynál egy sötét időszak kezdődik, és elkezd elmaradni a csapatból. Cleo, Bella és Will segítenek neki vissza adni az életkedvét, és Rikki szemszögéből nézve, ők is máshogy vélik mostmár a víz támadásait.

Nyugtalanítóak az események, mint a halak menekülése a partról, Cleo tesz egy végső próbát tesz, hogy feltárja a Hold-medence valódi titkait. Néhány furcsa kristály felfedezése, végső leszámolás felé húzódik Zane és Sophie ellen, aki azt tervezi, hogy valamilyen hasznot húzzon Zane és Rikki szakításából. Végül Cleo, Rikki és Bella együttes összecsapásával megpróbálják megvédeni a szigetet és arculatát egy katasztrófa ellen - ezzel megvalósítva különleges céljukat, sellőként.